Naselje smješteno podno Velebita, nalazi se na raskrižju cestovnih pravaca koji vode duž Jadranske obale. Neobičan spoj planine i mora pruža idealnu kombinaciju klime, i to sredozemne uz obalu te planinske klime kilometar uz brdo, svega nekoliko minuta vožnje automobilom.
Upravo zbog tih pogodnosti u Karlobagu se razvio cjelogodišnji turizam. Dok ljeti možete uživati u blagodatima mora, zimi možete skijati i sanjkati ili pak praviti Snješka.
Karlobag pruža sve mogućnosti za idealan odmor; od kristalno čistog mora, netaknute priride do kulturno povijesne baštine.